光大套利业务暂停 官方正式立案调查 中国证监会, 光大证券, 新闻发言人, 事故原因, 人民币

　　中国证监会及光大证券（601788）再就上周五光大乌龙指致A股数分钟内暴升解画。中国证监会确认，在核查中尚未发现人为操作差错，但光大证券自营的策略交易投资系统存在明显缺陷，决定暂停相关业务，对光大证券正式立案调查。并将该事件定性为一起“极端个别事件”。据光大证券透露，当日盯市损失约为1.94亿元（人民币，下同），但最终损失及对公司的财务状况影响或随市场情况发生变化。

　　中证监新闻发言人昨日在通报内指出，经核查后证实上周五上交所各交易和技术系统均运行正常，事故原因为光大证券策略交易投资系统存在程序调用错误、额度控制失效等设计缺陷，并被连锁触发，导致生成巨量市场委託价单，直接发送上交所，累计申报买入234亿元，实际成交72.7亿元，同日，光大证券将18.5亿元股票转化为ETF卖出，并卖空7130手股指期货合约。

　　光大称当日约亏损2亿

　　光大证券在公告中说明事件。光大证券公司策略投资部在周五按计划开展ETF套利交易，部门核定的交易当日现货交易额度为8000万元，但由于策略投资部使用的套利策略系统出现问题，订单执行系统针对高频交易在市价委託时，对可用资金额度未能进行有效校验控制，导致特定情况下生成预期外的订单。而预期外的巨量市价委託订单被直接发送至交易所。

　　光大证券明确表示，按照当日的收盘价，有关交易的盯市损失约为1.94亿元；同时，事件也导致当日公司“权益类证券及证券衍生品／净资本”指标超过100%的监管红线，公司可能因事件而面临监管部门的警示或处罚，从而可能影响公司业务拓展和经营业绩，事件亦给公司品牌声誉及市场形象带来负面影响，最终损失及对公司的财务状况影响或随市场情况发生变化。

　　市场较早前估计，光大证券此次损失或达百亿元资金。同济大学财经与证券市场研究所所长石建勋表示，光大证券在“乌龙指”事发当日是市场最大的“空头”，因此其操纵股市的嫌疑并未完全洗脱，“乌龙指”究竟是人为操纵抑或仅是内部计算机信息及内控缺陷，需未来更多的信息加以证实。

　　尚未消除操纵市场嫌疑

　　湘财证券策略分析师朱礼旭指出，由于中证监在事件中排除了人为问题，责任明确后对市场的影响也随之下降。虽然操作给投资者带来的损失或较难认定，但考虑到光大证券风控工作的缺陷或给光大证券股票持有者带来损失，因此上述损失在法律上较易被认定。

　　中证监新闻发言人表示，在核查中尚未发现人为操作差错，但光大证券该项业务内部控制存在明显缺陷，信息系统管理问题较多。上海证监局已决定先行採取行政监管措施，暂停相关业务，责成公司整改，进行内部责任追究。此外，此次事件是中国资本市场建立以来的首例，暴露的问题足以引起整个证券期货行业的高度警觉，必须坚决防止类似的问题再次发生。

　　公告称，光大证券已启动所有交易系统全面排查的工作，重点排查包括量化交易在内的新业务IT系统，重点关注资金校验、指令校验等前端风险控制节点，对于存在风险隐患的系统，责成相关部门及时整改。光大证券总裁徐浩明在昨日的记者会上表示，对于事件的后果深感不安，心情很沉重，真诚向投资者道歉。